포트폴리오를 공개해야 할지 고민을 많이 했습니다.
영업 비밀이고 민감하거든요. 공개하는 이유는 그렇게 큰 문제가 아니고, (소수의) 블로그 방문자들에게 도움이 되었으면 하는 바람입니다.
매우 지루한 투자 방식이라 따라하기 쉽지 않습니다.
포트폴리오를 보면 60%가 미국 주가 지수이고 나머지는 현금(정확히 말하면 초단기 채권과 현금)입니다.
지수에 투자하는 만큼 당연히 매우 분산 투자이고, 현금 비율이 40%라서 매우 보수적으로 운영합니다.
이 포트폴리오는 두 가지 약점이 있습니다.
(1) 매우 분산 투자임에도 불구하고 현금 비율이 상당히 높습니다.
(2) 이미 비싼 달러와 미국 주식에 투자했기 때문에 단기 환율 손실이나 변동을 겪을 수 있습니다.
이 두 가지는 매우 이상한 관계를 가지고 있습니다.
높은 현금비율을 해결하려면 비싼 달러 주식에 더 많이 투자해야 하고, 비싼 달러 주식을 청산하려면 현금비율이 더 높아질 것입니다.
그러나 주식시장이 조정되기를 기다리는 것은 어리석은 타이밍 행위가 될 수 있습니다.
저는 그것 때문에 걱정입니다.
지켜보는 분들의 조언을 기다리겠습니다.
